Remesas, criptomonedas y el nuevo mapa financiero de México

Las remesas se han consolidado como uno de los pilares más estables de la economía mexicana. En 2024 alcanzaron un nuevo máximo histórico de 64,745 millones de dólares, un incremento de 2.3% respecto al año anterior y el onceavo año consecutivo de crecimiento desde 2014. Este flujo ya representa alrededor del 4.1% del PIB del país, lo que las coloca no solo como un complemento al ingreso familiar, sino como una fuente estratégica de divisas para México.

Detrás de estas cifras hay una realidad cotidiana: millones de personas que dependen de estos recursos para cubrir necesidades básicas, y al mismo tiempo un sistema financiero y tecnológico que atraviesa un punto de inflexión. Mientras el modelo tradicional de remesas comienza a mostrar signos de desaceleración en 2025, las criptomonedas y las finanzas descentralizadas (DeFi) se abren paso como una nueva infraestructura para el envío de dinero transfronterizo, con México y América Latina como protagonistas.

📊 Un motor silencioso de la economía mexicana

En 2024 se registraron 13.7 millones de operaciones de remesas, con un envío promedio de 393 dólares. La gran mayoría de estos recursos —el 99.1%— llegó a México vía transferencias electrónicas, mientras que apenas 0.7% se realizó en efectivo o en especie.

Las remesas se dirigen principalmente a familias en países de origen, en particular a hogares en situación de pobreza o marginación social. En el caso mexicano, estos recursos se destinan sobre todo a alimentación, salud, educación y pago de servicios, convirtiéndose en un salvavidas económico para comunidades que enfrentan ingresos inestables o insuficientes.

Al mismo tiempo, estas transferencias funcionan como una de las principales puertas de entrada al sistema financiero para personas históricamente excluidas de la banca tradicional. El flujo constante de remesas no solo sostiene el consumo, también abre la posibilidad de ofrecer productos financieros más sofisticados a receptores que, hasta ahora, habían estado al margen de la inclusión financiera.

🌍 Quién envía, quién recibe y desde dónde

El principal país de origen de las remesas es Estados Unidos, que en 2024 envió 62,529 millones de dólares, equivalentes al 96.6% del total recibido por México. La mayoría de estos envíos proviene de mexicanos de primera generación, de entre 25 y 45 años, que trabajan en sectores como la construcción, el campo y los servicios.

Dentro de Estados Unidos, los estados de California y Texas concentran cerca del 47% del total enviado a México, reflejando la alta concentración de comunidades mexicanas en estas regiones.

Del lado receptor, entidades como Guanajuato destacan como grandes beneficiarias: en 2023 fue el estado que más remesas recibió, con 5,414 millones de dólares, seguido por Michoacán y Jalisco. En conjunto, las remesas son esenciales para el sustento de alrededor de 4.9 millones de hogares, que equivalen a unos 11.1 millones de adultos en México.

Además, estos flujos ya constituyen la segunda fuente de divisas del país, solo por debajo de las exportaciones automotrices, reforzando su carácter estratégico para la balanza externa mexicana.

⚙️ Del ingreso de subsistencia al capital productivo

Más allá de su peso macroeconómico, el principal reto es transformar las remesas de un simple flujo de dinero para consumo inmediato en capital productivo. Aunque el monto total supera la asistencia oficial para el desarrollo y ronda el 4% del PIB, su impacto en la reducción de la pobreza estructural sigue siendo limitado si no se canaliza hacia proyectos que generen valor a largo plazo.

Entre esos posibles destinos se encuentran la creación de pequeñas empresas, la mejora de vivienda, la educación técnica o la organización de cooperativas comunitarias. Sin embargo, el diseño histórico de los servicios de remesas y de la oferta financiera para estos hogares tiende a verlas únicamente como apoyo de supervivencia, y no como una fuente potencial de inversión.

El reto social consiste en cambiar el paradigma: los receptores de remesas deben dejar de ser vistos solo como beneficiarios pasivos y empezar a ser reconocidos como agentes económicos activos, con capacidad de ahorro, inversión y construcción de patrimonio. Esto exige productos financieros diseñados a su medida, alineados con sus patrones de ingreso, riesgo y necesidades reales.

🧩 Brechas tecnológicas y regulatorias en el sistema tradicional

En el plano tecnológico, la digitalización de los servicios de remesas avanza, pero lo hace con marcadas contradicciones. Por un lado, el uso de canales electrónicos ha crecido de forma notable, como muestran los datos de 2024 para México. Por otro, en el mercado global todavía predominan las transacciones en efectivo, y los canales completamente digitales apenas representan menos del 1% del volumen total en algunos contextos.

A esto se suma un desafío estructural: nuevos prestadores de servicios de remesas enfrentan dificultades para acceder a bancos corresponsales debido a los elevados costos de cumplimiento asociados a la lucha contra el lavado de dinero y el financiamiento al terrorismo. Esta barrera limita la competencia, restringe la innovación y mantiene los costos relativamente altos para el usuario final en buena parte del mundo.

📉 Señales de desaceleración en 2025

Tras más de una década de crecimiento casi ininterrumpido, en 2025 comienzan a observarse signos de desaceleración. En abril de 2025, las remesas registraron una caída anual de 12.1%, al ubicarse en 4,761 millones de dólares, y el envío promedio descendió a 385 dólares.

Entre enero y abril de 2025, el total recibido fue de 19,015 millones de dólares, lo que representa una baja de 2.5% respecto al mismo periodo del año previo. Se trata de la primera caída cuatrimestral desde 2013, un hito que enciende alertas sobre la estabilidad de esta fuente de ingreso para millones de familias.

Las estimaciones señalan que las remesas podrían cerrar 2025 con una disminución de alrededor de 5.8%, para ubicarse en torno a los 61,000 millones de dólares. Entre los factores que influyen están los cambios en los flujos migratorios y una reducción en las aprehensiones fronterizas en Estados Unidos, que modifican el ritmo al que se incorporan nuevos trabajadores migrantes al mercado laboral estadounidense.

📲 Digitalización, envíos electrónicos y jugadores tradicionales

A pesar de estas señales de enfriamiento, la estructura del mercado ha venido transformándose gracias a la mayor adopción de envíos electrónicos. Empresas como Xoom y Western Union se mantienen como líderes, especialmente en el cruce entre canales físicos y digitales.

Estas plataformas han capitalizado la expansión del acceso a internet móvil y a aplicaciones financieras, permitiendo que más migrantes envíen dinero desde sus teléfonos y que los receptores tengan opciones para cobrar en ventanilla, cajeros o cuentas bancarias. Este entorno representa el puente natural hacia una siguiente fase: la incorporación de criptomonedas y stablecoins como capa adicional de infraestructura.

🪙 Criptomonedas y stablecoins: una nueva capa para las remesas

Las criptomonedas ya están transformando el mercado de remesas, en especial en América Latina, donde su adopción se ha acelerado en 2025. En México, segundo país del mundo en recepción de remesas, entre el 2% y el 3% del total anual se envía ya mediante activos cripto.

Plataformas como Bitso reportaron un crecimiento del 51% en el flujo de remesas cripto durante 2024, y en ciertos momentos han llegado a procesar hasta el 10% de los flujos mensuales que se envían desde Estados Unidos hacia México. Esto se traduce en un volumen anual en criptomonedas estimado entre 800 millones y 1,200 millones de dólares en 2024, cifra que apunta a un cambio estructural en la forma de mover dinero a través de fronteras.

En paralelo, el mercado global de criptomonedas supera los 2.7 billones de dólares en 2025, y las stablecoins ya rebasan en volumen a Visa en algunos contextos específicos, consolidándose como una infraestructura de pagos de alcance global. Dentro de este segmento, Tether (USDT) se ha convertido en el medio preferido para remesas debido a su estabilidad relativa frente a las monedas volátiles y a la eficiencia operativa que ofrece.

⚡ Costos, velocidad y trazabilidad en el ecosistema cripto

El atractivo de las remesas cripto se explica por una combinación de velocidad, costo y acceso. Al eliminar intermediarios, las transacciones en criptomonedas pueden liquidarse casi al instante, mientras que los servicios tradicionales suelen implicar esperas más prolongadas según el canal y la ubicación.

En términos de costos, la diferencia es especialmente marcada: mientras que los servicios convencionales pueden cobrar entre 2.5 y 3 dólares por operación, las transferencias cripto se sitúan en torno a los 10 centavos de dólar en promedio. Esto vuelve las remesas basadas en blockchain hasta 50 veces más baratas que muchos métodos tradicionales, un factor crítico para quienes envían pequeñas cantidades de forma recurrente.

Además, la tecnología blockchain añade un componente de seguridad y trazabilidad. Muchas plataformas de remesas cripto aplican controles estrictos de cumplimiento, incluyendo la implementación de la “travel rule” y sistemas de monitoreo contra el lavado de dinero (AML), alineados con estándares internacionales.

🚨 Desafíos, riesgos y percepción regulatoria

El avance de las criptomonedas en remesas no está exento de riesgos. Uno de los más evidentes es la volatilidad de ciertos criptoactivos, que puede afectar el poder adquisitivo del dinero enviado si no se gestionan adecuadamente los tiempos de conversión. De ahí que las stablecoins se hayan posicionado como la opción preferente para este tipo de operaciones.

También persisten problemas como la falta de familiaridad de los usuarios, las barreras educativas y la existencia de marcos regulatorios ambiguos en varios países, lo que puede frenar tanto la adopción como la innovación.

En el plano de seguridad, informes como los de Chainalysis han documentado que entre 2019 y 2024 se enviaron alrededor de 100 mil millones de dólares desde billeteras ilícitas hacia exchanges, con las stablecoins siendo un canal frecuente para el lavado de dinero. Este dato ha alimentado la percepción de riesgo entre reguladores y opinión pública.

Sin embargo, las plataformas especializadas combaten estos usos indebidos mediante tecnologías de rastreo on-chain, políticas de conozca a su cliente (KYC) y el cumplimiento sistemático de estándares internacionales, con el objetivo de diferenciar el uso legítimo de remesas del uso criminal de los activos digitales.

💙 DeFi y el futuro de las remesas como infraestructura financiera

El ecosistema de finanzas descentralizadas (DeFi) ha pasado de manejar menos de 1,000 millones de dólares en 2019 a casi 100 mil millones en 2025, ampliando el acceso a servicios financieros sin intermediarios tradicionales. Este crecimiento sugiere que las criptomonedas no solo están revolucionando el envío de remesas, sino que se están consolidando como una infraestructura financiera estratégica a escala global.

Bajo este enfoque, las remesas cripto dejan de ser únicamente un mecanismo de pago transfronterizo para convertirse en puerta de entrada a un conjunto más amplio de servicios: ahorro, crédito, inversión y seguros on-chain. Para millones de receptores históricamente excluidos, esta evolución abre la posibilidad de pasar del simple consumo al uso productivo de los recursos, conectado a herramientas financieras más sofisticadas y potencialmente más inclusivas.

🎯 Conclusión: de las remesas al desarrollo inclusivo

Las remesas han sido, durante años, el colchón financiero de millones de hogares mexicanos y un pilar clave para la economía nacional. Los 64,745 millones de dólares de 2024, su peso cercano al 4.1% del PIB y su papel como segunda fuente de divisas muestran que ya no se trata de un flujo marginal, sino de un componente estructural del modelo económico de México.

Al mismo tiempo, las cifras de desaceleración en 2025 y los cambios en los flujos migratorios evidencian que este motor no es infinito ni garantizado. El desafío central consiste en aprovechar mejor cada dólar que entra al país, transformando el apoyo de subsistencia en capital productivo que contribuya a reducir la pobreza estructural y fortalecer el tejido económico local.

En este contexto, la digitalización, las plataformas de remesas electrónicas y, cada vez más, las criptomonedas y stablecoins, ofrecen herramientas para abaratar costos, aumentar la velocidad de envío y ampliar el acceso financiero. Sin embargo, estos avances solo se traducirán en desarrollo si se acompañan de marcos regulatorios claros, estrategias de educación financiera y productos diseñados para las realidades concretas de las familias receptoras.

El futuro de las remesas en México y América Latina se jugará en este cruce entre tecnología, regulación y diseño de incentivos. Si se logra alinear estos elementos, las remesas podrán dejar de ser solo un ingreso que llega mes a mes para convertirse en la base de una infraestructura financiera más justa, eficiente e inclusiva, donde las familias migrantes y sus comunidades no solo sobrevivan, sino que también construyan patrimonio y oportunidades a largo plazo.